Tốc độ tăng trưởng doanh thu của Rivian sắp tăng vọt.
Quy mô lớn hơn sẽ cải thiện lợi nhuận.
Định giá cổ phiếu không hoàn toàn tính đến những yếu tố kích thích này.
10 cổ phiếu chúng tôi thích hơn Rivian Automotive ›
Rivian Automotive (NASDAQ: RIVN) các nhà đầu tư đã rất vui mừng trong tháng qua. Định giá của cổ phiếu ô tô điện này đã tăng khoảng 40%. Tuy nhiên, khi xem xét kỹ lưỡng, thật dễ dàng để dự đoán sẽ có nhiều sự tăng trưởng hơn nữa trong tương lai. Có ba lý do chính mà các nhà đầu tư nên xem xét mua cổ phiếu Rivian trước cuộc gọi thu nhập tiếp theo của công ty, dự kiến sẽ diễn ra vào khoảng ngày 5 tháng 8.
1. Tốc độ tăng trưởng của Rivian sắp bùng nổ
Rivian đã trải qua một giai đoạn tăng trưởng doanh số chậm chạp trong những năm gần đây. Mẫu xe R1T của họ được phát hành vào năm 2021, với biến thể R1S ra mắt vào năm tiếp theo. Doanh số đã tăng trưởng đáng kể sau khi ra mắt, nhưng với mức giá có thể lên tới gần $100,000 tùy thuộc vào các tùy chọn, thị trường khả dụng tổng thể cho những chiếc xe này luôn khá nhỏ. Doanh số tăng trưởng không đổi của Rivian trong những năm gần đây cho thấy công ty đã đạt đến một mức độ bão hòa thị trường với chỉ hai chiếc xe trong danh mục sản phẩm của mình.
Tất cả điều này sẽ thay đổi vào năm tới khi công ty bắt đầu giao hàng ba mẫu mới đầu tiên: R2, R3 và R3X. Tất cả ba mẫu đều được kỳ vọng có giá dưới 50.000 đô la, mở ra hàng triệu người mua tiềm năng mới có thể cuối cùng đủ khả năng mua một trong những sản phẩm của công ty. Các nhà phân tích dự đoán chỉ có 5% tăng trưởng doanh số vào năm 2025, con số này tăng lên 41% vào năm 2026. Tuy nhiên, khi sản xuất những mẫu này bắt đầu mở rộng, tăng trưởng doanh thu có thể bùng nổ vào năm 2027 và những năm tiếp theo.
2. Tính khả thi sẽ tiếp tục được cải thiện
Năm ngoái, đội ngũ quản lý của Rivian đã hứa với các nhà đầu tư rằng họ sẽ đạt được biên lợi nhuận gộp dương vào cuối năm. Phải đến quý cuối, nhưng công ty đã thực hiện được. Quý trước, biên lợi nhuận gộp của họ đã cải thiện hơn nữa vào vùng dương, đạt mức lợi nhuận tương đương với Tesla.
Yếu tố lớn nhất trong việc đạt được lợi nhuận như một nhà sản xuất xe điện là đạt được quy mô. Càng nhiều xe mà một công ty bán ra, thì càng có thể phân bổ nhiều chi phí cố định hơn trên một khối lượng doanh số lớn hơn. Nếu các phương tiện thị trường đại chúng của Rivian đạt được thành công doanh số như các phương tiện Model Y và Model 3 của Tesla, hãy mong đợi Rivian sẽ trải qua sự đòn bẩy hoạt động đáng kể, đẩy lợi nhuận lên cao hơn nữa.
Nguồn hình ảnh: Getty Images ## 3. Định giá của Rivian quá rẻ để có thể bỏ qua
Hai yếu tố trên sẽ không được thực hiện trước cuộc gọi thu nhập tiếp theo của công ty. Trên thực tế, sẽ mất thêm vài quý nữa để các mẫu xe mới của Rivian được tung ra thị trường. Từ đó, có thể mất thêm một năm nữa hoặc lâu hơn để sản xuất mở rộng quy mô đầy đủ. Lý do mua Rivian bây giờ không phải là có những cột mốc ngắn hạn sẽ đạt được trong vài tháng tới. Thay vào đó, định giá đơn giản là quá rẻ để bỏ qua, ngay cả khi các nhà đầu tư phải đợi một hoặc hai năm để có chất xúc tác lớn nhất.
Câu chuyện tiếp tục
Hiện tại, cổ phiếu Rivian giao dịch chỉ ở mức 3,3 lần doanh thu. Trong khi đó, Tesla giao dịch ở mức 12,5 lần doanh thu, trong khi Lucid Group giao dịch ở mức 8 lần doanh thu. Cả hai công ty đó đều đã trải qua mức tăng trưởng doanh thu cao hơn Rivian trong những năm gần đây. Nhưng khi các mẫu xe mới của Rivian ra mắt thị trường, hãy mong đợi mức tăng trưởng doanh thu và khả năng sinh lời của nó sẽ cải thiện đáng kể, thu hút một mức định giá cao hơn nhiều từ thị trường.
Bạn có nên đầu tư 1.000 USD vào Rivian Automotive ngay bây giờ?
Trước khi bạn mua cổ phiếu của Rivian Automotive, hãy cân nhắc điều này:
Nhóm phân tích * Motley Fool Stock Advisor * vừa xác định những gì họ tin là ** 10 cổ phiếu tốt nhất ** cho các nhà đầu tư mua ngay bây giờ... và Rivian Automotive không phải là một trong số đó. 10 cổ phiếu được cắt giảm có thể tạo ra lợi nhuận khổng lồ trong những năm tới.
Hãy xem khi Netflix tạo danh sách này vào ngày 17 tháng 12 năm 2004... nếu bạn đầu tư $1,000 vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có $638,985!*Hoặc khi Nvidia tạo danh sách này vào ngày 15 tháng 4 năm 2005... nếu bạn đầu tư $1,000 vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có $853,108!*
Bây giờ, đáng lưu ý rằng tổng lợi nhuận trung bình của Stock Advisor là 978% — một sự vượt trội vượt qua thị trường so với 171% của S&P 500. Đừng bỏ lỡ danh sách 10 hàng đầu mới nhất, có sẵn khi bạn tham gia Stock Advisor.
Xem 10 cổ phiếu »
*Lợi nhuận của Stock Advisor tính đến ngày 19 tháng 5 năm 2025
Ryan Vanzo không nắm giữ bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập. The Motley Fool có cổ phần và khuyến nghị Tesla. The Motley Fool có chính sách tiết lộ.
Dự đoán: Cổ phiếu Rivian là một lựa chọn mua trước ngày 5 tháng 8 được xuất bản lần đầu bởi The Motley Fool
Nội dung chỉ mang tính chất tham khảo, không phải là lời chào mời hay đề nghị. Không cung cấp tư vấn về đầu tư, thuế hoặc pháp lý. Xem Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm để biết thêm thông tin về rủi ro.
Dự đoán: Cổ phiếu Rivian là cơ hội mua trước ngày 5 tháng 8
Điểm Chính
Rivian Automotive (NASDAQ: RIVN) các nhà đầu tư đã rất vui mừng trong tháng qua. Định giá của cổ phiếu ô tô điện này đã tăng khoảng 40%. Tuy nhiên, khi xem xét kỹ lưỡng, thật dễ dàng để dự đoán sẽ có nhiều sự tăng trưởng hơn nữa trong tương lai. Có ba lý do chính mà các nhà đầu tư nên xem xét mua cổ phiếu Rivian trước cuộc gọi thu nhập tiếp theo của công ty, dự kiến sẽ diễn ra vào khoảng ngày 5 tháng 8.
1. Tốc độ tăng trưởng của Rivian sắp bùng nổ
Rivian đã trải qua một giai đoạn tăng trưởng doanh số chậm chạp trong những năm gần đây. Mẫu xe R1T của họ được phát hành vào năm 2021, với biến thể R1S ra mắt vào năm tiếp theo. Doanh số đã tăng trưởng đáng kể sau khi ra mắt, nhưng với mức giá có thể lên tới gần $100,000 tùy thuộc vào các tùy chọn, thị trường khả dụng tổng thể cho những chiếc xe này luôn khá nhỏ. Doanh số tăng trưởng không đổi của Rivian trong những năm gần đây cho thấy công ty đã đạt đến một mức độ bão hòa thị trường với chỉ hai chiếc xe trong danh mục sản phẩm của mình.
Tất cả điều này sẽ thay đổi vào năm tới khi công ty bắt đầu giao hàng ba mẫu mới đầu tiên: R2, R3 và R3X. Tất cả ba mẫu đều được kỳ vọng có giá dưới 50.000 đô la, mở ra hàng triệu người mua tiềm năng mới có thể cuối cùng đủ khả năng mua một trong những sản phẩm của công ty. Các nhà phân tích dự đoán chỉ có 5% tăng trưởng doanh số vào năm 2025, con số này tăng lên 41% vào năm 2026. Tuy nhiên, khi sản xuất những mẫu này bắt đầu mở rộng, tăng trưởng doanh thu có thể bùng nổ vào năm 2027 và những năm tiếp theo.
2. Tính khả thi sẽ tiếp tục được cải thiện
Năm ngoái, đội ngũ quản lý của Rivian đã hứa với các nhà đầu tư rằng họ sẽ đạt được biên lợi nhuận gộp dương vào cuối năm. Phải đến quý cuối, nhưng công ty đã thực hiện được. Quý trước, biên lợi nhuận gộp của họ đã cải thiện hơn nữa vào vùng dương, đạt mức lợi nhuận tương đương với Tesla.
Yếu tố lớn nhất trong việc đạt được lợi nhuận như một nhà sản xuất xe điện là đạt được quy mô. Càng nhiều xe mà một công ty bán ra, thì càng có thể phân bổ nhiều chi phí cố định hơn trên một khối lượng doanh số lớn hơn. Nếu các phương tiện thị trường đại chúng của Rivian đạt được thành công doanh số như các phương tiện Model Y và Model 3 của Tesla, hãy mong đợi Rivian sẽ trải qua sự đòn bẩy hoạt động đáng kể, đẩy lợi nhuận lên cao hơn nữa.
Nguồn hình ảnh: Getty Images ## 3. Định giá của Rivian quá rẻ để có thể bỏ qua
Hai yếu tố trên sẽ không được thực hiện trước cuộc gọi thu nhập tiếp theo của công ty. Trên thực tế, sẽ mất thêm vài quý nữa để các mẫu xe mới của Rivian được tung ra thị trường. Từ đó, có thể mất thêm một năm nữa hoặc lâu hơn để sản xuất mở rộng quy mô đầy đủ. Lý do mua Rivian bây giờ không phải là có những cột mốc ngắn hạn sẽ đạt được trong vài tháng tới. Thay vào đó, định giá đơn giản là quá rẻ để bỏ qua, ngay cả khi các nhà đầu tư phải đợi một hoặc hai năm để có chất xúc tác lớn nhất.
Câu chuyện tiếp tục Hiện tại, cổ phiếu Rivian giao dịch chỉ ở mức 3,3 lần doanh thu. Trong khi đó, Tesla giao dịch ở mức 12,5 lần doanh thu, trong khi Lucid Group giao dịch ở mức 8 lần doanh thu. Cả hai công ty đó đều đã trải qua mức tăng trưởng doanh thu cao hơn Rivian trong những năm gần đây. Nhưng khi các mẫu xe mới của Rivian ra mắt thị trường, hãy mong đợi mức tăng trưởng doanh thu và khả năng sinh lời của nó sẽ cải thiện đáng kể, thu hút một mức định giá cao hơn nhiều từ thị trường.
Bạn có nên đầu tư 1.000 USD vào Rivian Automotive ngay bây giờ?
Trước khi bạn mua cổ phiếu của Rivian Automotive, hãy cân nhắc điều này:
Nhóm phân tích * Motley Fool Stock Advisor * vừa xác định những gì họ tin là ** 10 cổ phiếu tốt nhất ** cho các nhà đầu tư mua ngay bây giờ... và Rivian Automotive không phải là một trong số đó. 10 cổ phiếu được cắt giảm có thể tạo ra lợi nhuận khổng lồ trong những năm tới.
Hãy xem khi Netflix tạo danh sách này vào ngày 17 tháng 12 năm 2004... nếu bạn đầu tư $1,000 vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có $638,985!* Hoặc khi Nvidia tạo danh sách này vào ngày 15 tháng 4 năm 2005... nếu bạn đầu tư $1,000 vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có $853,108!*
Bây giờ, đáng lưu ý rằng tổng lợi nhuận trung bình của Stock Advisor là 978% — một sự vượt trội vượt qua thị trường so với 171% của S&P 500. Đừng bỏ lỡ danh sách 10 hàng đầu mới nhất, có sẵn khi bạn tham gia Stock Advisor.
Xem 10 cổ phiếu »
*Lợi nhuận của Stock Advisor tính đến ngày 19 tháng 5 năm 2025
Ryan Vanzo không nắm giữ bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập. The Motley Fool có cổ phần và khuyến nghị Tesla. The Motley Fool có chính sách tiết lộ.
Dự đoán: Cổ phiếu Rivian là một lựa chọn mua trước ngày 5 tháng 8 được xuất bản lần đầu bởi The Motley Fool
Xem bình luận