Einführung

Im Bereich der DeFi-Derivate entwickelt sich das Ökosystem der On-Chain-Dauercontracts schnell, während On-Chain-Optionsprodukte hinterherhinken. Im Vergleich zu DApps, die sich auf Handel und Kredite konzentrieren, halten On-Chain-Optionsprotokolle einen kleineren Marktanteil an Kryptowährungen. Mit der Einführung des Bitcoin-Spot-ETFs steigt die Mainstream-Adoption des Kryptomarktes weiter an, und die Professionalisierung der Krypto-Händler und Market Maker nimmt allmählich zu. Optionsprodukte, als wesentliche Derivate in der traditionellen Finanzwelt, haben unbestreitbares zukünftiges Potenzial.

Kürzlich hat Jasper Vault als Innovator im Bereich dezentralisierte Finanzen auf der Global Bitcoin Conference die Einführung eines Peer-to-Peer-Options-Trading-Produkts für native Bitcoin Layer 1-Assets - Time-Locked Options - angekündigt. Darüber hinaus hat Jasper Vault ein Genesis Airdrop-Event von 100 Millionen Punkten angekündigt, das am 9. September beginnt. Aber was genau ist Jasper Vault?

Was ist Jasper Vault?

Jasper Vault ist ein interoperables Peer-to-Peer-Optionsprotokoll, das 99 % der Optionen unterstützt und DeFi-Optionen intuitiv, einfach und sicher macht. Das Protokoll wendet auf innovative Weise die Technologie der Kontoabstraktion (AA), programmabgeleitete Adressen (PDA) und Atomic Swaps über Hash-Time-Locked-Verträge (HTLC) an, um Peer-to-Peer-Transaktionen und die Interoperabilität zwischen verschiedenen On-Chain-Wallets zu erleichtern. Das Hauptprodukt von Jasper Vault sind die 0DTE-Optionen (Zero Days to Expiry). Derzeit erlaubt Jasper Vault nur den Kauf von At-the-Money-Optionen, wobei andere Arten von Produkten auf der Grundlage der Plattformentwicklung schrittweise geöffnet werden.

Jasper Vault bietet drei Handelsmodi:

• Degen-Optionen sind europäische 0DTE-At-the-Money-Optionen für ETH und WBTC, die eine Alternative für den unbefristeten Handel bieten. 0DTE-Optionen beziehen sich auf Kontrakte, die am selben Tag, an dem sie gehandelt werden, automatisch ablaufen und abgerechnet werden, was bedeutet, dass die Verfallszeit weniger als 24 Stunden beträgt.
• Swap-Optionen sind am Geld liegende amerikanische Optionen, die in physischen Vermögenswerten abgerechnet werden.
• Jasper Pro ist für fortgeschrittene Händler konzipiert, die in diesem Markt Optionen peer-to-peer kaufen und verkaufen können.

Quelle: jaspervault.io

Kerntechnologie

Account Abstraction (AA) Technologie: Durch die Erstellung eines speziellen AA-Tresors für jeden Benutzer ermöglicht Jasper Vault sichere Peer-to-Peer-Transaktionen und beseitigt das Gegenparteirisiko.

Programmabgeleitete Adressen (PDAs) und Atomic Swaps: Diese Funktionen unterstützen die Wallet-Interoperabilität über verschiedene Ketten hinweg und verbessern erheblich ihre Anwendungsszenarien innerhalb des DeFi-Ökosystems.

Jasper Vault SDK: Dies bietet Entwicklern eine Reihe von Werkzeugen und Bibliotheken, um den Integrationsprozess mit der Jasper Vault-Plattform zu vereinfachen.

Marktpositionierung und Benutzererfahrung

Die einzigartige Positionierung von Jasper Vault auf dem Markt spiegelt sich in folgenden Aspekten wider:

Null Liquidationsrisiko: Mit bis zu 300-facher Hebelwirkung und gleichzeitig null Liquidationsrisiko lockt es Investoren an, die hohe Renditen bei überschaubaren Risiken suchen.

Diverse Options Produkte: einschließlich Degen-Optionen (2-Stunden-Kaufoptionen und Verkaufsoptionen), 0DTE-Optionen (Optionen mit null Tagen bis zum Verfall) und Swap-Optionen, die verschiedene Risikopräferenzen und Anlagestrategien berücksichtigen.

Integration von NFTs und Optionen: Durch die Einführung der Fractal Jasper NFT-Serie innoviert Jasper Vault nicht nur in Finanzinstrumenten, sondern erweitert auch seinen Markteinfluss im NFT-Bereich.

Plattformvorteile

Für Optionskäufer:

• Handeln Sie Optionen mit NO Scam Wick
• Handeln Sie über physisch abgewickelte Optionen mit Tauschgeschäften
• Handeln Sie Optionen auf intuitive und benutzerfreundliche Weise

Für Optionsverkäufer:

• Erreichen Sie ein Peer-to-Peer-Modell ohne Gegenparteirisiko durch den DeFi Options Vault (DOV) von Jasper Vault.
• Verdienen Sie zusätzliche Optionsgebühren, indem Sie auf Jasper Pro handeln.

Gebührenstruktur

Jasper Vault erhebt eine 10%ige Protokollgebühr für Degen Options, 0DTE Options und Swap Options. Die Gebühr wird vom Optionskäufer beim Bezahlen der Protokollgebühr erhoben. Die Protokollgebühr wird berechnet, indem 10% zum angegebenen Prämienbetrag hinzugefügt werden, und die Gebühr wird direkt von diesem aufgeschlagenen Betrag abgezogen.

Einführung in die Degen-Option

Degen Option ist eine innovative Entwicklung von Jasper Vault, die es Benutzern ermöglicht, 2-stündige at-the-money Call- und Put-Optionen für ETH, dlcBTC und WBTC mit europäischer Abwicklung zu eröffnen. Derzeit unterstützt es die Nutzung auf Base, Bitlayer und Arbitrum, mit zukünftigen Plänen für eine Multi-Chain-Integration.

Vorteile

• Erzielen Sie eine hohe Hebelwirkung (ca. 328-fach, abhängig von der Marktschwankung)
• Erschwinglicher als langfristige Optionen, um kleinere Händler anzulocken
• Kein Liquidationsrisiko durch Marktschwankungen innerhalb der 2-stündigen Eröffnungsperiode
• Keine Einschränkungen basierend auf Zeitzonen
• At-the-money-Optionen ermöglichen es Benutzern, sich leicht auf die Marktrichtung zu konzentrieren

Häufig gestellte Fragen

• Ablauf und Abwicklung

Alle Degen-Optionspositionen werden im europäischen Stil abgerechnet und automatisch 2 Stunden nach Eröffnung abgerechnet. Alle Call-Positionen werden in Spot-Assets (ETH oder BTC) bezahlt, während Put-Positionen in Tether (USDT) bezahlt werden. Nach automatischer Abrechnung können alle Gewinne im

Asset Tab unter Vault.

• Was ist der maximale Verlust für Benutzer?

Der maximale Verlust für die Nutzer ist die anfänglich gezahlte Prämie.

• Werden die Gasgebühren für Degen-Optionen subventioniert?

Beim Eröffnen einer Position in Degen Options müssen Benutzer vier Transaktionen unterzeichnen. Die erste Transaktion genehmigt den Ausgabenbetrag, während die folgenden drei Transaktionen von Jasper Vault subventioniert werden.

Quelle: jaspervault.io

Einführung in 0DTE-Optionen

0DTE-Optionen beziehen sich auf Verträge, die am selben Tag ablaufen und sich automatisch abwickeln, an dem sie gehandelt werden, d.h. die Verfallzeit beträgt weniger als 24 Stunden. Aufbauend darauf hat Jasper Vault at-the-money-Optionen mit Ausübungspreisen eingeführt, die immer mit Marktpreisen übereinstimmen, sodass Anleger flexibel handeln können, indem sie einfach Markt-Aufwärtstrends und -Abwärtstrends bewerten.

Vorteile und Design

Dieses Design behält den Vorteil des hohen Hebels bei, während es das Problem der festen Lieferzeit traditioneller Optionen angeht. Jasper Vault bietet intraday-Optionen mit 2, 4, 8, 12, 16, 20 und 24-stündigen Laufzeiten, um den Bedürfnissen globaler Investoren gerecht zu werden. Anleger können sich entscheiden, innerhalb von 2 bis 24 Stunden nach Aufgabe einer Bestellung abzurechnen, was es ihnen ermöglicht, von Marktschwankungen zu profitieren. Ein weiterer bedeutender Vorteil von Jasper Vault's 0DTE-Optionen ist die Garantie der Nicht-Liquidation während des ausgewählten Zeitrahmens. Wenn die Preisvolatilität nach Ablauf des gewählten Zeitraums den Liquidationspreis übersteigt, wird die Prämie dennoch abgerechnet. Nehmen wir die 24-Stunden-ETH-Option als Beispiel: Jasper Vault's 0DTE bietet einen Hebel von 94x. Während dieses 24-Stunden-Zeitraums werden unabhängig von Marktschwankungen die Positionen der Anleger nicht vorzeitig geschlossen, und ihre endgültigen Erträge werden nicht von Zwischenvolatilität beeinflusst. Darüber hinaus ermöglicht ein höherer Hebel es den Anlegern, mit vergleichsweise geringem Kapital einen größeren Marktwert zu kontrollieren und so höhere Renditen bei Marktschwankungen zu erzielen.

Eigenschaften mit hoher Hebelwirkung

Jasper Vault's 0DTE-Optionen bieten einseitigen Hebel mit Hebelverhältnissen von bis zu 328x. Anders als bei herkömmlichen Verträgen gibt es bei extremen Marktbedingungen keine Liquidation, was die Sicherheit der Investition gewährleistet. Jasper Vault hat auch Degen-Optionen eingeführt, bei denen eine Mindestinvestition von 2 $ erforderlich ist, um die Einstiegshürde zu senken und mehr Anlegern die Möglichkeit zu bieten, ein Finanzinstrument mit hoher Rendite, hohem Hebel und ohne Liquidationsrisiko zu erleben.

Quelle: jaspervault.io

Einführung in Swap-Optionen (noch nicht gestartet)

Swap-Optionen ist ein innovatives Produkt von Jasper Vault, mit dem Benutzer im Voraus eine geringe Protokollgebühr zahlen können, um den Vermögenswert über einen bestimmten Zeitraum zu sichern. Dadurch können Benutzer den Vermögenswert zu jedem gewünschten Preispunkt innerhalb des festgelegten Zeitrahmens austauschen.

Vorteile

• Keine Beschränkungen basierend auf Zeitzonen
• At-the-money-Optionen ermöglichen es Benutzern, sich leicht auf die Marktrichtung zu konzentrieren
• Physische Lieferung der zugrunde liegenden Vermögenswerte ähnlich wie Swap-Geschäfte
• Kein Risiko einer Positionsliquidierung aufgrund von Marktschwankungen vor dem Ablauf

Häufig gestellte Fragen

• Verfall und Abrechnung

Swap-Optionspositionen werden im amerikanischen Stil abgewickelt, d. h. sie können jederzeit während der Laufzeit der Option abgewickelt werden. Nach der Abwicklung können alle Gewinne unter dem Asset-Tab eingesehen werden.

• Wie unterscheiden sich Swap-Optionen von Uniswap v2 aus der Sicht von Optionskäufern?

Uniswap v2 ermöglicht es Benutzern nur, Vermögenswerte zum aktuellen Marktpreis auszutauschen. Im Gegensatz dazu ermöglichen Swap-Optionen Benutzern, den Wert des zugrunde liegenden Vermögenswerts innerhalb eines 8-stündigen Zeitrahmens festzuschreiben, ähnlich dem Kauf von at-the-money Call- oder Put-Optionen auf den zugrunde liegenden Vermögenswert. Swap-Optionen geben Benutzern auch das Recht, den Vermögenswert jederzeit innerhalb dieses 8-stündigen Zeitfensters zu tauschen.

Entwicklungspläne

Jasper Vault plant, seine Swap-Options-Kryptowährungspaare zu erweitern, um flüssige Staking-/Restaking-Token wie stETH, fraxETH und eETH sowie BTC L2-Token wie mBTC und dlcBTC einzuschließen.

Einführung in Jasper Pro (noch nicht gestartet)

Bei Jasper ist eine genaue und effiziente Preisgestaltung ein Kernelement des Handels mit Kryptowährungsoptionen. Im Gegensatz zu traditionellen dezentralen Börsen verlässt sich Jasper nicht nur auf interne Smart-Contract-basierte Preisalgorithmen. Stattdessen hat die Plattform einen zentralisierten Preisservice entwickelt, der Daten aus bekannten Quellen wie Deribit und CoinMarketCap integriert. Mithilfe validierter Finanzmodelle wie dem Black-Scholes-Algorithmus liefert Jasper zuverlässige Protokollgebührenangebote für verschiedene Vermögenswerte über Ausübungspreise und Zeitintervalle hinweg. Diese hybride Preisstrategie verbessert effektiv die Preisgenauigkeit und stellt sicher, dass die Benutzer beruhigter handeln können.

Vorteile

Die Kernphilosophie von Jasper ist es, Zuverlässigkeit, Sicherheit und Transparenz zu vereinen. Durch die Effizienz der zentralisierten Datenverarbeitung können wir die Gebühren für Optionsprotokolle genau berechnen und gleichzeitig die Blockchain-Technologie nutzen, um die Datenintegrität zu gewährleisten. Jedes Angebot, das vom zentralisierten Preisservice generiert wird, wird in Übereinstimmung mit dem EIP-712-Standard signiert, was die Überprüfung und Authentifizierung erleichtert. Dieser Ansatz erhöht nicht nur die Sicherheit, sondern stärkt auch das Vertrauen der Benutzer, da jedes signierte Zitat eindeutig darauf hinweist, dass die Daten nicht manipuliert wurden.

Handelsprozess

Jasper übernimmt einen einzigartigen Handelsprozess, der sein hybrides dezentrales Modell widerspiegelt:

• Preisabruf: Benutzer beginnen den Handel auf der Jasper-Plattform, indem sie die neuesten Optionsprotokollgebühren in Echtzeit von einem zentralisierten Preisservice abrufen. Dieser Prozess stellt sicher, dass alle potenziellen Trades auf den aktuellsten und genauesten Finanzdaten basieren.
• Handel einleiten: Wenn ein Benutzer sich dafür entscheidet, eine Option zu kaufen, interagiert er mit Jaspers DApp, die die erforderlichen Protokollgebühreninformationen anzeigt. Wenn der Käufer dem Angebot zustimmt, kann er den Handel direkt über die DApp einleiten.
• Auftragsabwicklung: Nachdem der Auftrag eingereicht wurde, empfängt der zentrale Hörerservice ihn und ist dafür verantwortlich, den Vertreter des Verkäufers zu benachrichtigen. Dieser zentrale Bestandteil überprüft schnell die im Auftrag enthaltenen signierten Preisdaten.
• Handelsbestätigung und Abwicklung: Sobald die Preisunterschrift verifiziert ist, stimmt der Verkäufer dem Handel zu und die Transaktion wird fortgesetzt. Der eigentliche Austausch der Vermögenswerte wird durch einen Smart Contract erleichtert und vollständig on-chain abgeschlossen. Dies gewährleistet die Sicherheit und Unveränderlichkeit der endgültigen Abwicklung.
• Post-Trade: Wenn der Käufer sich entscheidet, die Option vor dem Ablauf nicht auszuüben, werden die im Smart Contract gesperrten Vermögenswerte sicher an den Verkäufer zurückgegeben, wodurch der Handel ohne unerfüllte Verpflichtungen abgeschlossen wird.

Einführung in HTLC-Optionen (Beta-Version)

Jasper Vault hat kürzlich ein Peer-to-Peer-Optionshandelsprodukt für native Bitcoin auf den Markt gebracht: Hash Time Locked Options (HTLC Options). Dieses Produkt verwendet Hash-Time-Lock-Verträge und Taproot-Signaturalgorithmen, um den Optionshandel auf der nativen Bitcoin-Chain zu ermöglichen und gleichzeitig die Peer-to-Peer-Zahlungseigenschaften von Bitcoin beizubehalten.

Im Gegensatz zu den derzeit beliebten Bitcoin Layer 2 Wrapped Tokens oder Cross-Chain Bridge-Lösungen ermöglicht der Bitcoin DeFi-Ansatz von Jasper Vault den Optionskäufern, die Optionsgebühr in USDT auf EVM-Ketten zu zahlen, während das zugrunde liegende Asset Bitcoin bleibt. Der Abwicklungsprozess erfolgt immer noch auf Layer 1 von Bitcoin, was die Notwendigkeit von Cross-Chain-Operationen oder Konvertierung in Wrapped Tokens beseitigt und so die Sicherheit von Bitcoin gewährleistet.

Bei der Verwendung des HTLC-Optionsprotokolls müssen Benutzer sowohl eine Bitcoin-Brieftasche als auch eine EVM-Brieftasche besitzen. Optionen werden in den UTXO-Konten von Bitcoin Layer 1 bereitgestellt, während die Optionsgebühr und der Ausübungspreis über die abstrakten Konten beider Parteien auf der Ethereum-Chain bezahlt werden.

Vorteile

• Die Übernahme des Bitcoin-Ökosystems: Beide Parteien führen Transaktionen auf Smart-Contract-Infrastrukturen durch, ohne dass eine Drittanbieter-Intervention erforderlich ist.
• Sicherheit: Bitcoin-Vermögenswerte sind in Multi-Signatur-Adressen innerhalb von UTXO-Konten gesperrt, und bei Ausübung werden Vermögenswerte gemäß vordefinierter Logik übertragen, um Sicherheit zu gewährleisten.
• Cross-Chain-Interoperabilität: Obwohl Bitcoin in UTXO-Konten gespeichert wird, können Zahlungen auf anderen Smart Chains erfolgen, um die Interoperabilität zwischen EVM und Solana zu unterstützen.

Fractal Jasper NFT

Die Fractal Jasper NFT-Serie umfasst 3.333 einzigartige NFTs, die jeweils einen individuellen Edelstein im Jasper Vault repräsentieren, und wird auf Fractal Bitcoin debütieren.

Interessen an NFT gehalten

Inhaber von Fractal Jasper NFTs werden eine Reihe von Vorteilen genießen, die im Laufe der Zeit zunehmen, einschließlich:

• Haupterhaltungshandel: Genießen Sie einen risikofreien Handel mit 0,01 WBTC auf der Plattform.
• Doppelte Handelspunkte: Die Handelspunkte werden vor dem Token-Generierungsereignis (TGE) dauerhaft verdoppelt.
• Zukünftige Luftabwürfe: Inhaber werden bei zukünftigen Jasper Vault-Token-Luftabwurfevents zusätzliche Zuweisungen erhalten.
• Staking-Belohnungen: Das Staken von NFTs gewährt die Berechtigung für Airdrops von anderen Ökosystemprojekten.
• Zusätzliche Vorteile: Laufende Updates während des Projekts.

Zusammenfassung

Mit der schnellen Entwicklung der globalen Finanzmärkte wird der Handel mit Kryptowährungsoptionen allmählich zum Mittelpunkt für Investoren. Mit seiner hohen Hebelwirkung, niedrigen Kosten und hoher Flexibilität bietet Jasper Vault Investoren eine neue Möglichkeit, kurzfristige Marktschwankungen zu nutzen. Jasper Vault verkörpert das wahre Konzept von Web3 und ermöglicht es den Benutzern, die volle Kontrolle über ihre Vermögenswerte zu haben. Benutzer können Optionen ohne Genehmigung handeln, und das Design der Plattform gewährleistet, dass Optionsabrechnungen ohne jegliches Gegenparteirisiko abgeschlossen werden. Diese nahtlose Integration und Sicherheitsgarantie machen Jasper Vault zu einem Wettbewerber im Bereich der Optionshandelsplattformen.